Virtuálne finančné aktíva a regulácia blockchainových mikroúverov

Počnúc investíciami na kapitálových trhoch až po poskytovanie úverov inštitúciami, koncepcia financovania je vo svojej jadre zameraná na to, aby poskytla financiám to, čo nemá, všeobecne ani časovo. Je to koncept, ktorý je dlhoročnou technikou využívanou masami z dôvodov, ktoré sú osobné a sú prispôsobené povolaniu, záujmom a spoločenskému postaveniu..

Ak by sa bolo potrebné zamerať na rôzne zdroje financovania, či už sú tieto zdroje na pozadí synovského vzťahu alebo či je takéto financovanie na pozadí zmluvného vzťahu s finančnou inštitúciou, okamžite sa ukáže, že pojem „dôvera“ dominuje v akejkoľvek finančnej dohode, do ktorej by vstúpila ktorákoľvek osoba. Napríklad, ak si mal tínedžer požičať peniaze od svojho brata, brat, ktorý mu požičal, tak urobí na základe skutočnosti, že svojho brata pozná a verí, že mu bude v budúcnosti vrátený. Finančná inštitúcia podobne a možno chirurgickejšie schváli hypotéku iba na základe toho, že má vedomosť, že dlžník preukázal, že má finančné kapacity a schopnosť splácať finančnú inštitúciu v budúcnosti. Finančná inštitúcia je na základe vlastného procesu preskúmania vedená do bodu, v ktorom „verí“, že dlžník pri plnení svojich povinností nebude zaostávať..

Nie je preto prekvapením, že koncepcia financovania sa vyvinula s nástupom technológií, ktoré preukázateľne poskytujú komfort z hľadiska dôvery všetkých strán zúčastnených na finančnej transakcii. Technológia blockchain je príkladom jednej z týchto technológií. Možno tiež bezpečne povedať, že byrokratické právne praktiky, ktoré sú súčasťou „batožiny“ hľadania alebo poskytovania financovania, zvýšili.

Účelom tohto článku je poskytnúť čitateľovi krátku informáciu o výhodách a výzvach, ktoré s ním súvisia mikrofinancovanie, najmä poskytovanie a prijímanie mikroúverov predstavovať všetkým zúčastneným stranám.

Virtuálne finančné aktíva a regulácia blockchainových mikroúverov

Prístup k finančnému systému vedie pri určovaní sociálneho postavenia človeka dlhú cestu. Je to skutočne také spoločenské postavenie, ktoré v dobrom aj v zlom určuje spôsob života jednotlivca. V jadre je koncepcia finančné začlenenie sa usiluje zabezpečiť, aby sa hlavné cesty vylúčenia do finančného systému eliminovali implementáciou infraštruktúry, právnych predpisov a politiky. Vylúčenie môže mať rôzne formy, napríklad vylúčenie cien, pričom cena, ktorú človek musí zaplatiť za prístup do finančného systému, nie je cenovo dostupná a vylúčenie prístupu, keď umiestnenie alebo infraštruktúra, kde je založený, neumožňuje prístup do finančného systému..

Pojem finančné začlenenie je teda koncept, ktorý je možné vnímať a interpretovať z rôznych uhlov pohľadu, a ktorý je vo svojej definícii zakomponovaný s pocitom pružnosti, ktorý sa prispôsobuje mentalite a štandardom, ktoré si každá osoba sama stanoví v tejto veci. Isté je, že v jadre každého názoru na to, čo je (alebo nie je) finančné začlenenie, sú prvky potreby minimálneho štandardu vzdelania, cenovej dostupnosti a rozvoja / podpory štátu, ktoré majú podporovať sociálne priateľské finančné zdroje systémy sa odrážajú a odrážajú od stien, ktoré obklopujú všetky pokusy o definíciu záležitosti.

#Crypto ExchangeBenefits

1

Binance
Best exchange


VISIT SITE
  • ? The worlds biggest bitcoin exchange and altcoin crypto exchange in the world by volume.
  • Binance provides a crypto wallet for its traders, where they can store their electronic funds.

2

Coinbase
Ideal for newbies


Visit SITE
  • Coinbase is the largest U.S.-based cryptocurrency exchange, trading more than 30 cryptocurrencies.
  • Very high liquidity
  • Extremely simple user interface

3

eToro
Crypto + Trading

VISIT SITE
  • Multi-Asset Platform. Stocks, crypto, indices
  • eToro is the world’s leading social trading platform, with thousands of options for traders and investors.

Zákon nepochybne hrá obrovskú úlohu pri zabezpečovaní toho, aby sa finančný systém nielen koncovému zákazníkovi dodával na najvyššej možnej úrovni a s najprísnejšími zárukami, ale hrá tiež zásadnú úlohu pri zabezpečovaní dostupnosti finančného systému pre širokej verejnosti.

Koncept „mikroúverov / úverov“

Ako už z názvu vyplýva, keď hovoríme o „mikro“, hovoríme o malej a obmedzenej kapacite. „Obmedzená“ povaha konceptu skutočne naráža na dolný koniec pyramídy a financovanie, ako aj medzi osobami, ktoré spadajú do tohto spektra. Preto sú čísla v oblasti mikrofinancovania nevyhnutne v porovnaní s konceptom „financovania“ vo všeobecnosti a v širšom meradle nízke.

Korene tohto konceptu siahajú do storočia, jednou z pozoruhodných známok v moderných mikrofinanciách bolo, keď Muhammad Yunus, v čase, keď sa Bangladéš prehnal hladomorom, požičal v Bangladéši minimálny objem peňazí ženám, aby mohli vyvíjať svoju vlastnú produkciu . Pôžičky neboli zabezpečené, čo znamenalo, že ľudia s nízkym príjmom v rámci bangladéšskej spoločnosti mali prístup k finančnému nástroju v rámci rozvíjania ich vlastného podnikania, tak malého, aký by mohol byť. Tento model teda bojoval proti vylúčeniam ako je uvedené vyššie.

Novosť koncepcie vždy priťahovala pozornosť podnikateľov a etablovaných finančných inštitúcií, ktoré v koncepcii videli obchodné príležitosti, to znamená, že koncept mikrofinancovania, najmä mikroúverov, sa ukázal ako ďalší nástroj, ktorý je možné pridať nadchádzajúcemu alebo už zavedenému obchodnému modelu finančnej inštitúcie, ktorý generuje tok výnosov.

#CRYPTO BROKERSBenefits

1

eToro
Best Crypto Broker

VISIT SITE
  • Multi-Asset Platform. Stocks, crypto, indices
  • eToro is the world’s leading social trading platform, with thousands of options for traders and investors.

2

Binance
Cryptocurrency Trading


VISIT SITE
  • ? Your new Favorite App for Cryptocurrency Trading. Buy, sell and trade cryptocurrency on the go
  • Binance provides a crypto wallet for its traders, where they can store their electronic funds.

#BITCOIN CASINOBenefits

1

Bitstarz
Best Crypto Casino

VISIT SITE
  • 2 BTC + 180 free spins First deposit bonus is 152% up to 2 BTC
  • Accepts both fiat currencies and cryptocurrencies

2

Bitcoincasino.io
Fast money transfers


VISIT SITE
  • Six supported cryptocurrencies.
  • 100% up to 0.1 BTC for the first
  • 50% up to 0.1 BTC for the second

Právne postavenie: Zamerajte sa na Maltu

Z čítania článku 3 zákona o finančných inštitúciách (kapitola 376 právnych predpisov Malty) možno vyvodiť, že žiadna osoba nemôže pravidelne alebo obvykle, na Malte alebo na Malte, poskytovať služby rovnajúce sa „poskytovaniu pôžičiek (vrátane osobných úverov, hypotéky) úvery, s faktorom alebo bez postihu, financovanie obchodných transakcií vrátane forfaitingu) “, pokiaľ sa takáto činnosť nesmeruje prostredníctvom korporátneho vozidla a pokiaľ táto spoločnosť nie je držiteľom licencie riadne vydanej Maltským úradom pre finančné služby („ MFSA “), ktorý jej umožňuje vykonávať takúto činnosť, a teda poskytovať také služby. V tomto ohľade ten istý zákon definuje „úverovú facilitu“ ako „požičanie peňažnej sumy formou zálohy, prečerpania alebo pôžičky alebo iného úverového rámca vrátane diskontovania zmeniek a zmeniek, záruk , náhrady, akceptácie, zmenky schválené pre aval a finančný leasing “. Je preto zrejmé, že poskytovanie mikropôžičky v rozpore s predpismi sa považuje za regulovanú činnosť, ktorá vyžaduje, aby poskytovateľ služieb mal platnú licenciu vydanú MFSA (alebo rovnocenným orgánom v zmysle práva Európskej únie). ).

Je tiež potrebné poznamenať, že ak osoba vykonáva „bankovú činnosť“ v zmysle zákona o bankách (kapitola 371 maltských zákonov), ktorý v skratke zahŕňa prijímanie vkladov od verejnosti a poskytovanie pôžičiek. na úplné alebo čiastočné vyplatenie týchto vkladov iným klientom spoločnosti musí byť držiteľom platnej licencie vydanej MFSA.

Zákon teda vyžaduje, aby bez ohľadu na to, či osoba požičiava peniaze zo svojich vlastných rezerv alebo zo združených vkladov prijatých od verejnosti, tieto subjekty vyžadovali povolenie, a teda sa museli podrobiť dohľadu.

Obmedzenia a vylúčenia

Po prvé, nesmieme zabúdať, že vyššie uvedené nariadenie sa obmedzuje na požičiavanie peňazí, pričom druhá z nich je najlepšie zakomponovaná do tzv. Fiat meny. Je zaujímavé, že zákon veľmi inteligentne nedefinuje, čo to „peniaze“ sú, a ponecháva koncept ako otvorený, čo je potrebné interpretovať z hľadiska sociálno-ekonomickej situácie a akýchkoľvek právnych podmienok, ktoré platia v konkrétnom prípade. okamih v čase. Odpočítaním môžeme s istotou povedať, že bez ohľadu na to, či sú peniaze fyzické, digitálne alebo elektronické, pokiaľ uspokojujú to, čo je ekonomicky a právne prijateľné ako peniaze, bude sa to považovať za to, že podliehajú vyššie uvedeným obmedzeniam, ak sú použité v pôžičkovej transakcii..

Z pohľadu čisto fiat meny obsahuje zákon o finančných inštitúciách, ako je uvedené vyššie, aj množstvo výnimiek, keď sa nevyžaduje licencia. Napríklad v zmysle zákona o finančných inštitúciách sa za jednotku nepovažuje podnik, ktorý vykonáva činnosť finančnej inštitúcie, a preto sa licencia nevyžaduje, ak sa požičiavajú medzi subjektmi, ktoré sú súčasťou skupiny spoločností, alebo ak všetky tieto spoločnosti sú kontrolované priamo alebo nepriamo rovnakou osobou.

Virtuálne finančné aktíva: príležitosť?

Po vyššie uvedených rozhodnutiach sa zdá byť prirodzené, že otázka, ktorú by si každý zvedavý pýtal, je „Čo ak požičiate kryptomenu?“. Je potrebné odpovedať na takúto otázku, v zmysle miestnych maltských zákonov, čo to vlastne „kryptomena“ alebo, ako je to na Malte razené, „virtuálny finančný majetok“ (VFA). Odpoveď na tieto otázky spočíva v zákone o virtuálnych finančných aktívach (kapitola 590 maltských zákonov), v ktorom je VFA definovaná ako „Akákoľvek forma záznamu na digitálnom médiu, ktorá sa používa ako digitálne výmenné médium, zúčtovacia jednotka alebo obchod hodnoty a to nie je (a) elektronické peniaze (b) finančný nástroj; alebo (c) virtuálny token “. Pokiaľ sa teda aktívum nepovažuje za elektronické peniaze v zmysle zákona o finančných inštitúciách, finančný nástroj v zmysle zákona o investičných službách (kapitola 370 maltských zákonov) a virtuálny token v zmysle virtuálneho zákona Zákon o finančných aktívach, potom také aktívum, za predpokladu, že ide o formu záznamu digitálneho média, ktorú je možné nasadiť ako prostriedok výmeny, zúčtovacej jednotky alebo uchovávateľa hodnoty, sa toto aktívum považuje za VFA. Na požičiavanie majetku klasifikovaného ako elektronické peniaze sa bude vzťahovať vyššie uvedené zaobchádzanie v zmysle zákona o finančných inštitúciách alebo zákona o bankách (v závislosti od konkrétnych komplikácií daného obchodného modelu)..

Príležitosť však spočíva v flexibilnejšej pôžičkovej dohode, keď je aktívom požičiavaným dlžníkovi ten, ktorý je klasifikovaný ako VFA, jednoducho preto, lebo samotný zákon o VFA neupravuje činnosť „požičiavania“ takýchto virtuálnych tokenov alebo VFA. a VFA sú obchodovateľné za iné VFA alebo zameniteľné za nekryté peniaze. V kontexte skutočného sveta poskytuje konverzia VFA dlžníkom tejto VFA na nekryté peniaze takémuto dlžníkovi príležitosť využiť tieto peniaze na svoj osobný rozvoj. Preto možno nepriamo dosiahnuť mikroúverovú dohodu, ktorú vyložil Muhammad Yunus, ako je uvedené vyššie, a ktorá vo svojej najčistejšej podobe podlieha regulačnému schváleniu, možno stále dosiahnuť bez potreby podrobiť veriteľa byrokratickými regulačnými procesmi spojenými s finančnými inštitúciami. a banky. Nedostatočné vystavenie takýmto procesom samozrejme závisí od zložitosti predmetného „úverového usporiadania“, o ktorom sa bude diskutovať v nasledujúcej časti tohto článku..

Niektorí samozrejme môžu povedať, že vyššie uvedené nie je nový koncept a možno ich efektívne implementovať pomocou akejkoľvek formy majetku (napríklad: požičanie si štyroch jabĺk, ich predaj za cenu fiat a použitie tohto fiat).

Pôžičky VFA

Ako je uvedené vyššie, zákon o virtuálnych finančných aktívach neupravuje pôžičkovú činnosť VFA v akejkoľvek podobe, tj zákon neupravuje činnosť, keď osoba požičiava svoje VFA inej osobe, ale obmedzuje sa pri aplikácii na zúčastnení sprostredkovatelia (tj burzy VFA, makléri, správcovia atď.) a emitenti týchto VFA. Akt zapožičania VFA od jednej osoby k druhej, aby druhá strana mohla používať VFA podľa dohody medzi stranami, by sa podľa maltského práva klasifikovala ako pôžička na spotrebu za predpokladu, že sa vráti pôvodná vypožičaná VFA. veriteľovi. Zákon ustanovuje možnosť splatenia pôžičky z hľadiska hodnoty VFA požičanej v čase a mieste, kde bol pôžička poskytnutá (pokiaľ nie je dohodnuté inak), ak by dlžník utrpel vážnu ujmu. vrátiť VFA v rovnakom druhu a kvalite, v akej bol požičaný. Účtovanie úrokov z pôžičky nie je automaticky povolené a musí byť osobitne upravené v príslušnej úverovej zmluve. Ak sa účtuje úrok, úroková sadzba nemôže prekročiť sadzbu 8% ročne. Ak nie je dohodnutá úroková sadzba, ale bolo dohodnuté, že bude účtovaný úrok, zákon stanovuje, že sa použije 5% sadzba. Obrázok 1 nižšie poskytuje grafický prehľad o tom, ako je možné dosiahnuť takúto dohodu prostredníctvom nezávislého používania dlžníka kryptomenovou burzou..

Obrázok 1: Príklad pôžičky VFA v rámci pôžičky na spotrebu:

Budúcnosť blockchainu v mikroúvere

Pri kritickej poznámke by sa malo vysvetliť, že využitie VFA na účely mikroúverov nemusí byť nevyhnutné, a to preto, že od dnešného dňa je prístup k výmenám virtuálnych finančných aktív, sprostredkovateľom a sprostredkovateľom, ako aj k dnešnému dňu. znalosť a dôvera vo virtuálne finančné aktíva sú ďaleko od hromadného prijatia a prijatia.

Sila technológie blockchain sa preto dá lepšie využiť implementáciou modelu fiat. Možnosťou však zostáva požičiavanie VFA osobám, ktoré sú a) schopné vstúpiť do ekosystému VFA ab) sú ochotné si tieto VFA požičať od dobrovoľných veriteľov..

Blockchain je bez hraníc a na svojom vrchole môže spájať dlžníkov s veriteľmi aj bez požiadavky finančných inštitúcií. Zákon by samozrejme musel umožniť odhadzovanie takýchto sprostredkovateľov. Vďaka nemennosti a otvorenosti je zrejmé, že blockchain a aktíva založené na blockchaine majú potenciál vyvolať revolúciu v oblasti mikrofinancovania, avšak tento optimizmus je potrebné neutralizovať správnym a etickým vývojom technológie prostredníctvom vzdelávania a rozvoja, ktoré na jednej strane ruka spochybňuje uplatniteľnosť momentálne vynucovaných zákonov, zatiaľ čo na druhej strane zaisťuje, že zákon a duch zákona nebudú porušené alebo nerešpektované.

Mike Owergreen Administrator
Sorry! The Author has not filled his profile.
follow me
Like this post? Please share to your friends:
Adblock
detector
map